学校前身为建于清光绪28年（公元1902年）的道南书院。取名“道南”，因为书院位于县城南部，创办书院，目的是“授业传道”，故名。
清光绪34年（1908年）改名为道南高等小学堂。后来两次被毁（1929.9.被张方成义军烧毁、抗日战争日寇又烧毁当时设在新市场盛家祠堂的“道南”），先后三次迁移（即：1930.9.从下塘宁爿山移到周公祠、1933年从周公祠移到彩淳下畈殿）。
1946年并入兴隆小学，但对外校牌仍挂“道南”，后称彩淳乡中心国民学校。
1949年县人民政府接管后，校址在彩淳乡下宅村。因当时回山区人民政府所在地与一路之隔的彩淳张上宅村，所以接管后改名为“回山区中心小学”。
1956年8月发展为初中。因为是当时全县第五所初中（当时南明初级中学为一种、沃西初中为二中、知新初中为三中，新北初中即黄泽初中为四中），学校命名为“新昌县第五初级中学”，简称“新昌五中”，原区为“五中附小”。
1958年11月，新嵊合并，校名以“嵊县”，命名，改名“嵊县回山中学”。
1961年8月新嵊分县，恢复新昌县名，校名为“新昌县回山中学”。
1970年9月增设高中部。
1974年8月，当时回山公北初中增设高中部，校名为“新昌县回山第二中学”，校名又改为“新昌县回山第一中学”，简称“回山一中”、“回一中”。
1981年8月，学校停止高中招生，只保留初中，又改名为“新昌县彩淳初级中学”。
为了有利于争取新老校友有识之士共同参与办好学校，改善办学条件，也有利于发扬道南的传统教风和学风，经县人民政府批准，学校更名为“新昌县道南中学”。
1995年7月，在台老校友杨日昶先生题写了校名“道南中学”。