有效集合定理是投资学里面的概念，在有效集合定理（efficient set theorem）中，投资者仅仅只需要考虑哪些可行组合的一个子集即可，其理由可陈述为：一个投资者选择他或她的最佳组合时将从下列组合集中进行：
1.对每一风险水平，提供最大预期收益率；
2.对每一预期收益率水平提供最小的风险。
满足着两个条件的组合集被称为有效集（efficient set)（或有效边界）